Πώς λειτουργούν οι συναλλαγές Forex υψηλής συχνότητας;

Οι συναλλαγές Forex υψηλής συχνότητας (HFT) είναι ένας τύπος συναλλαγών που περιλαμβάνει τη χρήση ισχυρών αλγορίθμων υπολογιστών για γρήγορη εκτέλεση πολλών εντολών. Χρησιμοποιώντας σύνθετους αλγόριθμους, εξετάζει μια σειρά από αγορές και εκτελεί εντολές σύμφωνα με τις συνθήκες της αγοράς. Οι έμποροι με τις μεγαλύτερες ταχύτητες εκτέλεσης είναι συχνά πιο κερδοφόροι από τους έμπορους με χαμηλότερους ρυθμούς εκτέλεσης.

Εκτός από τις γρήγορες ταχύτητες παραγγελιών, το HFT διακρίνεται από υψηλά ποσοστά τζίρου και αναλογίες παραγγελίας προς συναλλαγή. Η Tower Research, η Citadel LLC και η Virtu Financial είναι μερικές από τις πιο γνωστές επιχειρήσεις HFT.

ΒΑΣΙΚΑ ΜΑΘΗΜΑΤΑ

• Το HFT είναι ένας τύπος πολύπλοκων αλγοριθμικών συναλλαγών κατά την οποία ένας μεγάλος αριθμός παραγγελιών ολοκληρώνεται μέσα σε λίγα δευτερόλεπτα.
• Αυξάνει τη ρευστότητα της αγοράς και εξαλείφει τις μικροσκοπικές διαφορές μεταξύ προσφοράς και ζήτησης.
• Η HFT τιμωρείται επειδή παρέχει σε μεγάλες εταιρείες αθέμιτο πλεονέκτημα στις συναλλαγές.
• Μια άλλη ανησυχία είναι ότι η ρευστότητα που δημιουργείται από αυτού του είδους τις συναλλαγές είναι παροδική – εξαφανίζεται σε δευτερόλεπτα, καθιστώντας δύσκολο για τους εμπόρους να επωφεληθούν από αυτήν.

Τι λειτουργούν οι συναλλαγές forex υψηλής συχνότητας;

Θα επικεντρωθούμε στην αγορά συναλλάγματος, αν και οι συναλλαγές υψηλής συχνότητας δεν περιορίζονται στην αγορά συναλλάγματος. Αυτή η προσέγγιση είναι ακριβώς αυτό που ακούγεται σαν να κάνετε έναν μεγάλο αριθμό συμφωνιών σε σύντομο χρονικό διάστημα. Τόσο γρήγορα, στην πραγματικότητα, που μόνο ένα μηχάνημα μπορεί να τα κάνει σε αυτό το επίπεδο.

Η τεχνολογία έχει αντίκτυπο στην αγορά συναλλάγματος και με άλλους τρόπους εκτός από τις συναλλαγές υψηλής συχνότητας. οι εφαρμογές και άλλα εργαλεία έχουν κάνει τις συναλλαγές πιο απλές και πιο ευέλικτες. Οι συναλλαγές υψηλής συχνότητας χαρακτηρίζονται από τα ακόλουθα χαρακτηριστικά:

• Ένας τεράστιος αριθμός προσφορών
• Οι παραγγελίες μπορούν να ακυρωθούν μέσα σε λίγα δευτερόλεπτα.
• Οι θέσεις διατηρούνται για σχετικά σύντομες χρονικές περιόδους και όλες κλείνουν μέχρι το τέλος κάθε ημέρας διαπραγμάτευσης. Τα περιθώρια κέρδους στις συναλλαγές είναι εξαιρετικά στενά.
• Ο αλγόριθμος τροφοδοτείται από ροές δεδομένων και υπηρεσίες εγγύτητας.
• Ιδιόκτητες συναλλαγές, όπως μια τράπεζα που επενδύει για δικό της κέρδος και όχι για όφελος των πελατών της
• Οι συναλλαγές forex υψηλής συχνότητας βασίζονται σε αλγόριθμους που προσπαθούν να προβλέψουν τις διακυμάνσεις της αγοράς πριν αυτές συμβούν. Επομένως, δεν εξετάζεται απαραιτήτως πώς οι αριθμοί του πληθωρισμού του δολαρίου θα επηρεάσουν την αγορά. του
• εξετάζοντας τις μικρότερες αλλαγές στα ζεύγη νομισμάτων για να προσπαθήσετε να κερδίσετε ένα εκατομμύριο μικροσκοπικά κέρδη.

Πλεονεκτήματα και μειονεκτήματα των συναλλαγών Forex υψηλής συχνότητας

Πλεονεκτήματα

Οι υπολογιστές χρησιμοποιούνται για τη λήψη αποφάσεων. Δεδομένου ότι οι συναλλαγές υψηλής συχνότητας πραγματοποιούνται από εξελιγμένους αλγόριθμους και ισχυρούς υπολογιστές, καμία κρίση από αυτές τις τεχνικές δεν θα επηρεαστεί ποτέ από το ανθρώπινο συναίσθημα ή την ψυχολογία.
Το HFTS λειτουργεί γρήγορα. Τα συστήματα συναλλαγών υψηλής συχνότητας έχουν τη δυνατότητα να ανταποκρίνονται γρήγορα σε αλλαγές στην αγορά και σε σημαντικά παγκόσμια γεγονότα που ενδέχεται να επηρεάσουν τις αγορές.

Μειονεκτήματα

Οι υπολογιστές δεν είναι άψογοι. Αν και οι αλγόριθμοι και τα συστήματα HFT είναι εξελιγμένα, δεν είναι άψογα. Συγκεκριμένα, μπορεί να μην είναι αρκετά εξελιγμένα ώστε να γνωρίζουν εάν ένα γεγονός που κινείται στην αγορά είναι πραγματικό και μπορεί να μην ανταποκρίνονται πάντα στην αστάθεια με τον σωστό τρόπο.
Δεν πρέπει όλοι να χρησιμοποιούν HFT. Η δημιουργία και η διατήρηση μιας στρατηγικής HFT απαιτεί υψηλό επίπεδο τεχνικής εξειδίκευσης.

Είναι νόμιμη η διαπραγμάτευση forex σε υψηλή συχνότητα;

Οι συναλλαγές υψηλής συχνότητας είναι, στην πραγματικότητα, νόμιμες. Τούτου λεχθέντος, είναι κατανοητό ότι ο μεσίτης σας θα απαγορεύσει τις τεχνικές συναλλαγών υψηλής συχνότητας. Ορισμένοι μεσίτες απαγορεύουν κατηγορηματικά τις μεθόδους arbitrage που βασίζονται στην τιμή ή την καθυστέρηση (όπως το scalping). Για να μάθετε εάν η τεχνική σας HFT θα εγκριθεί, μιλήστε απευθείας με τον μεσίτη σας. Είναι επίσης καλή ιδέα να ελέγξετε διεξοδικά τους όρους και τις προϋποθέσεις του μεσίτη σας.

Είναι σημαντικό να γνωρίζετε τους ακριβείς τύπους συναλλαγών που προσφέρονται εάν ο μεσίτης σας επιτρέπει τις τακτικές ή τα συστήματα HFT, καθώς και να δίνετε προσοχή στις διαδικασίες εκτέλεσης και στις προμήθειες συναλλαγών του μεσίτη σας. Οι συναλλαγές υψηλής συχνότητας δεν θα μπορούσαν καν να είναι δυνατές εάν ο μεσίτης σας το κάνει πολύ ακριβό, ακόμα κι αν το επιτρέπει.

Παρά το γεγονός ότι είναι νόμιμα, τα συστήματα HFT είναι ωστόσο διχαστικά. Το Spoofing και το front-running είναι δύο γνωστές τεχνικές HFT που απαγορεύονται κατηγορηματικά.

Όταν ένα σύστημα συναλλαγών υψηλής συχνότητας ορίζει γρήγορα έναν μεγάλο αριθμό εντολών, εμπλέκεται σε πλαστογράφηση όταν ακυρώνει αυτές τις εντολές προτού μπορέσουν να εκτελεστούν. Αυτή η τακτική χρησιμοποιείται με σκοπό την προσποίηση της ζήτησης για ένα συγκεκριμένο περιουσιακό στοιχείο ή μέσο (ή την τεχνητή ώθηση της ζήτησης προς τα κάτω).

Μπροστινή: Οι έμποροι (ή ιδρύματα) HFT μπορεί περιστασιακά να μπορούν να δουν μεγάλες παραγγελίες που πρόκειται να διατεθούν στην αγορά για ένα συγκεκριμένο περιουσιακό στοιχείο ή μέσο, ​​ακόμη και πριν εκπληρωθούν πραγματικά οι εντολές. Με τη βοήθεια εμπιστευτικών πληροφοριών, αυτό (συνήθως) γίνεται παράνομα. Στη συνέχεια, αυτά τα ιδρύματα ή οι έμποροι μπορούν να αγοράσουν γρήγορα σημαντικά ποσά αυτού του περιουσιακού στοιχείου χρησιμοποιώντας συστήματα HFT, τα οποία μπορούν αργότερα να πουλήσουν με κέρδος.

Παρ ‘όλα αυτά, νόμοι και κανονισμοί έχουν εφαρμοστεί τα τελευταία 20 χρόνια ή περισσότερα για την προστασία των συμμετεχόντων στην αγορά, την αποθάρρυνση ενεργειών όπως η πρωτοποριακή διαχείριση και γενικά τη διασφάλιση της ακεραιότητας της αγοράς. Για να ισοπεδώσουν τους όρους ανταγωνισμού, πολλά χρηματιστήρια, για παράδειγμα, έχουν θεσπίσει μια γενική αύξηση ταχύτητας που επιβραδύνει όλες τις εισερχόμενες παραγγελίες. Αυτές τις μέρες, πολλοί μεσίτες της αγοράς συναλλάγματος και πλατφόρμες συναλλαγών απαγορεύουν εντελώς τις μεθόδους HFT που βασίζονται σε λανθάνουσα κατάσταση ή που απλώς επιδιώκουν να επωφεληθούν από το arbitrage τιμών.

Αξίζει το εμπόριο Forex σε υψηλή συχνότητα;

Η υπογραφή των πάντων σε έναν αλγόριθμο μπορεί να φαίνεται εξαιρετικά δελεαστική, αν σας έχει βαρεθεί να σκίζετε τα μαλλιά σας προσπαθώντας να καταλάβετε πώς οι προβλέψεις για τον πληθωρισμό της ΕΚΤ ή η νέα μηχανή συναλλαγών νομισμάτων της Deutsche Bank μπορούν να επηρεάσουν τις προσωπικές σας συμφωνίες. Ποιος είναι ο καλύτερος τρόπος για να προσδιορίσετε εάν οι συναλλαγές FX υψηλής συχνότητας είναι καλές για εσάς; Καθώς περνάτε από αυτό, υπάρχουν μερικά πράγματα που πρέπει να αναρωτηθείτε.

Πώς να ξεκινήσετε τις συναλλαγές Forex με υψηλή συχνότητα

Είστε πλέον έτοιμοι να ξεκινήσετε! Αν υπάρχει μια συμβουλή που μπορούμε να σας δώσουμε, είναι να ξεκινήσετε τις συναλλαγές σε FX υψηλής συχνότητας με τον σωστό τρόπο. Πρέπει να βεβαιωθείτε ότι είστε μπροστά από την καμπύλη καθώς αυξάνεται η αγορά για διακομιστές συναλλαγών υψηλής συχνότητας. Μπορείτε να ξεκινήσετε ακολουθώντας αυτά τα βήματα για να δημιουργήσετε το σύστημα συναλλαγών FX υψηλής συχνότητας.

Εντοπίστε τον μεσίτη σας

Πρέπει πρώτα να αποφασίσετε τον μεσίτη και την πλατφόρμα που θα χρησιμοποιήσετε. Δεν έχουν όλοι οι πιο γνωστοί μεσίτες forex στον κόσμο συστήματα συναλλαγών συμβατά με συναλλαγές υψηλής συχνότητας. Βρείτε έναν μεσίτη που μπορεί να ανταποκριθεί στις απαιτήσεις σας και του οποίου η πλατφόρμα αισθάνεστε άνετα.

Ανακαλύψτε τη Διαδικασία

Στη συνέχεια, βεβαιωθείτε ότι γνωρίζετε τι εισάγετε. Μπορείτε να μελετήσετε εγχειρίδια, ιστολόγια, περιοδικά, podcast και πολλά άλλα για να γίνετε αυθεντία στις συναλλαγές υψηλής συχνότητας. Έχετε κάνει μια σταθερή αρχή διαβάζοντας αυτό το σεμινάριο.

Μερικά συνιστώμενα βιβλία συναλλαγών υψηλής συχνότητας περιλαμβάνουν:

• Το βιβλίο του Michael Durbin All About High-Frequency Trading
• Αλγοριθμικές συναλλαγές και συναλλαγές υψηλών συχνοτήτων του Alvaro Cartea
• Το βιβλίο του Michael Lewis Flash Boys: A Wall Street Revolt

Για να μάθετε πώς να αναπτύσσετε αλγόριθμους ή απλώς να προσδιορίζετε τι είδους αλγόριθμο θα χρησιμοποιείτε, μπορείτε να λάβετε συμβουλές και προγράμματα εκπαίδευσης στο διαδίκτυο. Το αρχικό βήμα σε οποιαδήποτε διαδικασία είναι να κατανοήσετε τις μοναδικές σας προτιμήσεις και απαιτήσεις.

Επενδύστε στο λογισμικό σας

Όταν είστε σίγουροι για τους στόχους σας, είναι καιρός να αγοράσετε το πρόγραμμά σας. Το QuantConnect είναι μόνο ένα από τα διαθέσιμα συστήματα συναλλαγών υψηλής συχνότητας. Πρέπει επίσης να αγοραστούν διεπαφές προγραμματισμού εφαρμογών (API), που επιτρέπουν την επικοινωνία μεταξύ διαφόρων συστημάτων λογισμικού. Μπορείτε είτε να κατασκευάσετε ένα από αυτά μόνοι σας είτε να αγοράσετε ένα από έναν προμηθευτή όπως το AWS.

Επισκέφθηκε 34 φορές, 1 επίσκεψη(εις) σήμερα